Мичиганский стартап сцена растет, и венчурные капиталисты видят несколько ключевых возможностей. Далее следует обзор некоторых ведущих венчурных капиталистов штата и того, как они видят, что COVID-19 влияет на рост Детройта, Анн-Арбора и всей стартап-экосистемы Мичигана. По данным Мичиганской ассоциации венчурного капитала (MVCA), в Мичигане насчитывается 144 стартап-компании с венчурной поддержкой, что на 12% больше, чем за последние пять лет.
Объем капитала, доступного в штате, достиг четырехлетнего максимума в 2019 году после сокращения с рекордного уровня в 2015 году. MVCA заявляет, что общая сумма венчурных фондов под управлением в Мичигане составляет 4,3 миллиарда долларов. Из них 71% капитала было инвестировано в компании, и MVCA заявляет, что его члены оценивают дополнительные $ 1,2 млрд венчурного капитала, чтобы «адекватно профинансировать рост 144 стартапов Мичигана в следующие два года».
Как говорят венчурные инвесторы ниже, науки о жизни составляют значительную часть экосистемы Мичигана, привлекая 38% всех инвестиций, сделанных в штате. Информационные технологии занимают второе место, получая 34% от общего инвестированного капитала, из которых 85% приходится на тех, кто сосредоточен на программном обеспечении. Мобильность, которую часто считают опорой Мичигана, получила в 2019 году только 7% капитала. Вот с кем мы говорили:
- Крис Столлман, партнер, Fontinalis Partners
- Патрисия Глаза, исполнительный вице-президент и управляющий директор ID Ventures
- Крис Ризик, CEO и управляющий фондом, Renaissance Venture Capital
- Тим Стрейт, партнер, Grand Ventures
- Тернер Новак, генеральный партнер, Gelt VC
Венчурные капиталисты сохраняют оптимизм в отношении стартапов в Мичигане
Мичиган долгое время был центром стартапов в области биологических наук, и опрошенные венчурные капиталисты ожидают, что это будет продолжаться. Крис Столлман из Fontinalis Partners указывает на давнюю репутацию Мичигана в этой области и ожидает, что это будет продолжаться.
Тим Стрейт из Grand Ventures соглашается и считает, что эпидемия ускоряет рост сектора. По его словам, за последние недели его фирма заключила «ряд многообещающих сделок в области цифровой терапии, базирующихся в Мичигане или около него… и сейчас самое подходящее время для успеха таких компаний».
Крис Ризик из Renaissance Venture Capital отмечает, что разработка лекарств будет продолжать стимулировать рост по всей стране и является сильной стороной экосистемы Мичигана. Он также указывает на Джеффа Уильямса, гендиректора NeuMoDx, как на лидера сообщества медико-биологических наук, возглавлявшего ряд самых успешных стартапов Мичигана.
По словам Патриции Глазы из ID Ventures, заметным исключением из этого правила являются стартапы, непосредственно обслуживающие больницы. Она рассматривает это как сложный рынок в эпоху COVID-19, говоря: «Больницы тратят деньги без плановых операций, и им трудно отдавать приоритет второстепенным технологиям».
Анн-Арбор становится центром охранных компаний
Впечатляющий выход Duo Security на рынок Cisco в 2018 году по-прежнему вызывает резонанс. Таким образом, многие венчурные капиталисты видят, что Анн-Арбор становится домом для стартапов в области безопасности.
Столлман из Fontinalis заявляет: «Я думаю, что сфера кибербезопасности станет ярким пятном, поскольку некоторые из этих побочных эффектов от приобретения Cisco Duo Security в 2018 году закрепятся (это еще только начало – сотрудники завершат свою работу. соглашения и создадут новые компании и т. д.) ». Ризик из Renaissance Venture Capital сказал нечто подобное: «Успех Duo Security подчеркнул растущую репутацию Мичигана как центра кибербезопасности. Мичиганский университет всегда был силен в этой области, и теперь мы видим ряд интересных стартапов в этой области, появляющихся вокруг Анн-Арбора ».
Когда его спросили о лидерах в сфере стартапов Мичигана, почти все венчурные капиталисты указали основателей Duo Security Дага Сонга и Джона Оберхейда в качестве ключевых игроков. Возможно, Ризик сказал об этом лучше всего: «Даг Сонг – великий лидер, который не только добился огромного успеха в регионе с помощью Duo Security, но также посвятил много своего времени стратегической работе, чтобы помочь Мичигану двигаться вперед как ответственный стартап. дружелюбное сообщество ».
Мичиган хорошо подходит для удаленной работы
Конечно, венчурные капиталисты из Мичигана были бы оптимистами в отношении своего собственного штата, но почти все венчурные капиталисты разделяют одни и те же причины, почему Мичиган является хорошим местом. Они перечисляют низкую стоимость жизни, удивительные школы, ориентированные на STEM, и сообщество основателей, венчурных капиталистов и бизнес-лидеров, стремящихся помочь друг другу.
Немногие венчурные капиталисты упоминают мобильность как яркое пятно для стартапов в Мичигане.
Удивительно, но немногие венчурные капиталисты в опросе упоминают мобильность или автомобилестроение как изюминку стартапов Мичигана, что противоречит национальному нарративу. Столлман резюмирует ситуацию следующим образом: «Мобильное пространство будет видеть как встречный, так и попутный ветер. Компании, борющиеся за клиентов из автомобильной промышленности, могут обнаружить, что проблемы отрасли привели к сокращению «списка приоритетов» для многих автопроизводителей и поставщиков; с другой стороны, компании, помогающие устранять корпоративные риски за счет инноваций в цепочке поставок, автоматизации, эффективности персонала и т. д., вероятно, будут иметь больше возможностей в будущем ».
Крис Столлман, партнер, Fontinalis Partners
Насколько сейчас вы в центре внимания местных инвестиций? Если вы сейчас вкладываете средства вообще, фильтруете ли вы местных учредителей?
Мы всегда были тематически ориентированным инвестором, а не географически ориентированным инвестором; до COVID-19 мы инвестировали 99% нашего капитала за пределами Мичигана. С учетом сказанного, мы хотели бы инвестировать больше в Мичиган и поддерживать больше местных учредителей.
Что вы ожидаете от климата стартапов в Детройте / Анн-Арборе / Мичигане в долгосрочной перспективе с переходом к более удаленной работе, возможно, из более отдаленных районов. Останется ли он технологическим центром?
Юго-Восточный Мичиган всегда был историей двух разных миров стартапов: здравоохранения / наук о жизни и технологий аппаратного и программного обеспечения. Что касается наук о жизни, то этот регион имеет давнюю репутацию инноваций и университетских исследований, и я ожидаю, что в будущем это останется в основном таким же. Мне кажется, что медико-биологическим компаниям может быть нелегко адаптироваться к новой среде удаленной работы, поскольку большая часть инновационной работы остается на уровне лабораторий / клиник / учреждений.
Что касается мира других технологий, я думаю, что, безусловно, будет больше охвата удаленной работы и распределенных команд – в этой области всегда была такая степень, поскольку нередко можно увидеть компании с другим офисом в другом месте или несколькими удаленными сотрудниками, которые приходят из очень специфический опыт, который сложно найти на месте. Поскольку в этой области всегда было что-то из этого, я видел случай, когда эта новая парадигма будет более легкой корректировкой для этого региона. Однако оборотная сторона этого состоит в том, что так много технологических инноваций и развития экосистемы связано с плотностью и случайными столкновениями – для области, которая все еще находилась в стадии разработки, потеря того, что было достигнуто в последние годы, несомненно, приведет к получить побочные выгоды от этого аспекта труднее. Я немного беспокоюсь, что активность ангелов и посевных материалов на местном уровне замедлится (и надеюсь, что рост посевных фондов на национальном уровне компенсирует это).
Существуют ли определенные отрасли промышленности, которые вы ожидаете сделать уникально хорошо или плохо, локально?
Я думаю, что более серьезная тема, которая возникает из этой ситуации с коронавирусом, заключается в том, что у людей повышенное чувство здоровья, безопасности и защищенности. Науки о жизни останутся устойчивыми до тех пор, пока есть финансирование для продолжения исследований, и я думаю, что сфера кибербезопасности станет ярким пятном, поскольку некоторые из этих побочных эффектов от приобретения Cisco Duo Security в 2018 году (это все еще на начальном этапе) – сотрудники завершат трудовой договор и откроют новые компании и т. Д.).
Пространство мобильности будет видеть как встречный, так и попутный ветер. Компании, борющиеся за клиентов из автомобильной промышленности, могут обнаружить, что проблемы отрасли привели к сокращению «списка приоритетов» для многих автопроизводителей и поставщиков; с другой стороны, компании, помогающие устранить корпоративные риски за счет инноваций в цепочке поставок, автоматизации, эффективности персонала и т. д., вероятно, будут иметь больше возможностей в будущем.
Какие проблемы стоят перед стартапами Мичигана в краткосрочной перспективе?
Детройт еще не достиг полной критической массы с точки зрения экосистемы стартапов, и это наиболее очевидно по более ограниченному количеству ангельского и начального капитала, доступного компаниям здесь; и, в меньшей степени, более неглубокий пул наставников и советников для учредителей, чем в Сан-Франциско, Лос-Анджелесе, Нью-Йорке, Бостоне и т. д.
Кто такие учредители (в кого вы инвестировали или кто-то еще), которые являются лидерами сообщества?
Вот некоторые из выдающихся (обратите внимание, что мы инвестировали во всех): Даг Сонг и Джон Оберхайде (Duo Security), Мина Суч (основала и возглавила несколько известных биотехнологических компаний), Аманда Леван (Bamboo Detroit), Кайл Хофф ( Флойд), Джоша Любера и Грега Шварца (StockX).
Многие основатели и застройщики Bay Area хотят переехать. Почему Мичиган?
Качественные исследовательские институты, доступ к местным талантам и возможность извлекать из Торонто / Огайо / и т. Д., Значительная отрасль (автомобилестроение, логистика, производство и финансовые услуги) в своем охвате, поддерживающие государственные программы для стартапов, стоимость жизни, международный аэропорт с легкостью доступ (когда мир снова движется) и т. д.