IPO HashiCorp намерена преодолеть границы между Днем Благодарения и Рождеством, установив интервал ценообразования для своего первого IPO, чтобы обеспечить его одну из самых высоких оценок среди всех технологических компаний с сильным компонентом открытого исходного кода в своем основном бизнесе.
Биржа исследует стартапы, рынки и деньги.
Читайте его каждое утро на TechCrunch + или получайте информационный бюллетень Exchange каждую субботу.
В недавней регистрации S-1 / A компания по управлению облачной инфраструктурой указала, что она планирует продавать акции в рамках своего публичного предложения по цене от 68 до 72 долларов за штуку. Этот интервал, конечно, может измениться раньше, чем цены компании. Нубанк, например, сократил ценовой диапазон IPO на этой неделе в преддверии ожидаемого дебюта.
В верхней части ценового диапазона HashiCorp, используя полностью разбавленное количество акций, бывший стартап попадет в число самых высоко оцененных технологических компаний в мире, которые полагаются на открытый исходный код. Таким образом, дебют компании принесет очки не только ей самой, когда она будет торговать. (Подробнее об экономике компании читайте здесь.)
Давайте поговорим о диапазоне оценки IPO HashiCorp, а также о том, как он выделяется среди других публичных технологических компаний с надежными мультипликаторами выручки.
Сколько стоит HashiCorp?
Оценка IPO HashiCorp в текущем диапазоне может быть рассчитана одним из двух способов. Первый использует простой подсчет акций или количество акций, которые, как ожидается, будут находиться в обращении после его дебюта. Второй – это полностью разводненный подсчет акций, который включает акции, заработанные с помощью опционов, но еще не превращенные из залога в акции.
Компания планирует иметь в обращении 178 895 570 акций классов A и B после IPO. Простое количество акций HashiCorp на IPO возрастает до 181 190 570, если мы посчитаем акции, зарезервированные для ее андеррайтинговых компаний.
Используя последнюю цифру, при ценовом интервале IPO от 68 до 72 долларов за акцию HashiCorp будет стоить от 12,3 до 13,0 миллиардов долларов.
Однако на полностью разводненной основе стоимость компании намного выше. Согласно Renaissance Capital, при цене 70 долларов за акцию IPO HashiCorp, включая более широкое количество акций, оценивается в 14,2 миллиарда долларов. Если пересчитать это в 72 доллара за акцию, компания может стоить до 14,6 миллиарда долларов.
Последний раз единорог оценивался примерно в 5 миллиардов долларов в марте 2020 года, что означает, что его цена на IPO, похоже, будет выигрышной.